Lovændringen medfører bl.a., at der skal ske beskatning af kursgevinst og kurstab på de såkaldte "blåstemplede obligationer", der er købt 27. januar 2010 og derefter. Opnår man en kursgevinst på gæld, eksempelvis ved låneomlægning, er denne kursgevinst fortsat skattefri for personer.

Lovændringen medfører en generel kursgevinstbeskatning og fradrag for kurstab for alle fordringer, dvs. obligationer, pantebreve og gældsbreve. Der er fortsat ikke fradrag for kurstab på fordringer på selskaber, hvor man er eller har været hovedaktionær indenfor de seneste 5 år. Der er heller ingen fradrag for kurstab ved udlån til nærtstående familiemedlemmer – søskende er ikke nærtstående.

Lovændringen medfører dermed beskatning af kursgevinst og kurstab på "blåstemplede obligationer", dvs. fordringer, som forrentes med en rente, der er lig med eller højere end mindsterenten på det tidspunkt, hvor man har købt/påtaget sig forpligtigelsen. Reglerne om beskatning af kursgevinst og kurstab gælder for "blåstemplede obligationer", som er købt den 27. januar 2010 og derefter. Ændringen medfører altså ikke beskatning af kursgevinst på gæld, som opstår eksempelvis ved en låneomlægning, denne type kursgevinst er fortsat skattefrie for personer, fordi ændringen vedrørende beskatning af kursgevinst og kurstab udelukkende vedrører fordringer.

For at få fradrag for tab på børsnoterede obligationer bliver det en betingelse, at købet er indberettet til SKAT, det gælder dog først for obligationer købt efter 1. januar 2011. Personer og dødsboer skal opgøre gevinst eller tab på fordringer efter FIFO princippet. Bagatelgrænsen, for hvornår nettokursgevinster og nettokurstab på fordringer og gæld i udenlandsk valuta og fordringer i danske kroner skal påvirke indkomsten, bliver sat op fra 1.000 kr. til 2.000 kr.

Der sker også ændringer i relation til bl.a. udloddende investeringsforeninger, da der fra 2011 kun skelnes mellem to typer af investeringsbeviser, nemlig obligationsbaserede og aktiebaserede investeringsbeviser, som henholdsvis beskattes som kapitalindkomst og aktieindkomst.

Som et "plaster på såret" nedsættes beskatningen af positiv nettokapitalindkomst fra 49,5 pct. i 2010 til 42 pct. i 2014.

af Inge S. Kjeldsen, økonomikonsulent Landbo Limfjord